Securities
个股报告
Simtek为满足AI服务器电路板需求率先扩产……预计2028年利润将增长——Hana
韩亚证券评估称，SIMMTECH Co., Ltd.(222800)将通过2742亿韩元规模的新设施投资，主动应对人工智能（AI）服务器用SOCAMM及多层MSAP基板需求增长。尽管存在短期融资压力，但预计其中长期增长趋势依然有效。
Simtek新设施投资明细。（资料来源：Hana证券）
26日，韩亚证券分析师金敏京表示：“鉴于面向AI服务器的SOCAMM需求预计将快速增长，我们认为此…
个股报告
斗山能源，国内外核电业务势头增强……目标价维持在13.3万韩元-NH
NH投资证券预测，在DOOSAN ENERBILITY(034020)方面，国内外核电产业的政策动能将持续至美国中期选举前。分析认为，凭借在大型核电站和小型模块化反应堆（SMR）市场的竞争力，该公司从明年起将正式进入订单扩张阶段。该机构维持“买入（BUY）”的投资评级和13.3万韩元的目标股价。
26日，NH投资证券分析师李民宰指出，维持目标股价的原因在于美国中期选举前国内外政策动能…
个股报告
三星电子，为何股价出现过度调整？……仍有充足上涨空间
未来资产证券26日表示，SamsungElectronics(005930)近期股价下跌是市场对宏观不确定性的过度反应，因此维持“买入”投资评级和37万韩元的目标价。24日收盘价为25.7万韩元，上行空间为44.0%。 未来资产证券分析师金永建表示：“尽管实施了史无前例的股东回报政策，但受宏观不确定性担忧影响，股价反应过度。”他分析称：“以当前股价计算，12个月前瞻市净率（PBR）和市盈率（PER…
个股报告
HMM，中东引发的运力短缺长期化……持续受益于海运运费上涨——大信
大信证券预测，尽管新造船供应增加，但由于中东局势导致实际运力短缺持续，HMM(011200)将继续受益于海运运费的上涨趋势。该机构将投资评级上调至“买入（Buy）”，并将目标股价上调至29,000韩元。
25日，大信证券分析师李智尼表示：“随着地缘政治瓶颈现象的长期化，预计海运费率走强带来的利好将持续。”HMM第二季度营收达3.402万亿韩元，营业利润为3541亿韩元。受货运量扩大导…
个股报告
伊苏佩塔西斯，受AI及网络需求推动，甚至上调售价……目标价18万韩元——友安达
友安达证券评估称，ISUPETASYS(007660)因人工智能（AI）专用集成电路（ASIC）及网络投资扩大带来的结构性需求，加上产能扩充带来的效应，正推动业绩增长。该机构预计，随着产品结构优化及售价上调，其增长势头将持续。维持“买入（BUY）”的投资评级和18万韩元的目标股价。
（资料来源：友安达证券）
25日，元大证券分析师高善英表示：“第二季度合并营收达3799亿韩元，同比增长…
个股报告
LG生活健康出售“雅芳”……对北美业务质量提升具有重要意义——韩华
韩华投资证券25日表示，维持对LG H&H(051900)的“买入”投资评级和35万韩元的目标股价。
（图片来源：LG生活健康）
韩华投资证券分析师韩有正针对公司前日（24日）公告称，“LG H&H USA”决定以约84亿韩元将“The Avon Company”100%股权转让给“Stratford Worldwide”一事表示 “与其关注84亿韩元这一较低的转让价格本身，更应重视的…
个股报告
HD韩国造船海洋，需从股东回报角度进行改进……目标价下调——元大
25日，元大证券宣布，维持对HD KOREA SHIPBUILDING & OFFSHORE ENGINEERING(009540)的“买入”评级，但将目标股价从原来的55.5万韩元下调至53.2万韩元。
元安达证券分析师金容民解释道：“目标股价的计算依据是，对上市子公司的市值基准股权价值应用50%的控股公司折价率；对于非上市公司HD现代三湖，则采用股息折现模型，赋予其18.5万亿韩…
个股报告
“目标价54万韩元” 三星物产，业绩向好带来股东回报利好
兴国证券25日表示，预计SAMSUNG C&T CORPORATION(028260)第三季度业绩将保持稳健，因此将目标股价从45万韩元上调至54万韩元。投资评级维持“买入”。
三星物产总部全景。（图片来源：三星物产）
兴国证券分析师朴钟烈在当天的报告中表示：“第三季度合并报表销售额预计为11.4万亿韩元，营业利润预计为1.1万亿韩元，同比分别增长12.4%和12.6%，将录得良好的…
个股报告
“LG生活健康将美国雅芳业务出售……对股价是利好决定”——LS
LS证券25日预测，LG H&H(051900)出售雅芳北美业务一事预计将对股价产生积极影响。该机构维持“买入”投资评级和35万韩元的目标股价。
（图片来源：LG生活健康）
LS证券分析师吴林雅当天在报告中表示：“从清理非核心资产以简化业务结构，并将资源重新分配给增长潜力较高的自有品牌这一角度来看，我们认为这是对股价有利的决定。”LG生活健康前日公告称，其美国子公司LG H&H USA…
个股报告
韩美制药时隔3个月向Genentec转让技术……目标价73万韩元↑——Kiwoom
基乌姆证券评价称，HanmiPharm(128940)通过向罗氏集团旗下基因泰克转让非胰高血糖素类肥胖治疗候选药物 HM17321，再次证明了其研发（R&D）竞争力。该券商将 HM17321 的新药价值纳入考量，将目标股价上调至 73 万韩元，并维持“买入（Buy）”的投资评级。
（资料来源：Kiwoom证券_
25日，Kiwoom证券分析师许惠民指出：“距离今年6月向礼来公司转让技术…